作者：王琅

编辑：邢莉

来源：险企高参

专属商业养老保险发展再度提速。

日前，银保监会发布《关于扩大专属商业养老保险试点范围的通知》。该文件指出，3月1日起，将专属商业养老保险试点区域由浙江省（含宁波市）和重庆市扩展至全国范围，同时允许养老保险公司参与试点。

从地区上，由浙江省（含宁波市）和重庆市扩大至全国范围；从可销售的险企数量上，由原先的6家增加到16家。

此外，积极探索满足新产业、新业态从业人员和各种灵活就业人员的养老需求，是监管部门推动开展专属商业养老保险试点的重要落脚点之一。这意味着，快递小哥、外卖骑手、网约车司机、网络主播这类灵活就业劳动者的养老难题有望得到解决。

收益方面，专属养老产品进取型账户2021年年化结算利率普遍在5%~6.1%之间，稳健型账户结算利率普遍在4%~6%之间。

16家险企获准，

专属商业养老保险推广至全国

2月21日，银保监会发布《关于扩大专属商业养老保险试点范围的通知》（以下简称：《通知》）。《通知》指出，自2022年3月1日起，专属商业养老保险试点区域扩大到全国范围。在原有人保寿险、中国人寿等6家试点公司基础上，允许养老保险公司参加专属商业养老保险试点。

事实上，早在去年5月，银保监会官网就发布了《关于开展专属商业养老保险试点的通知》。要求自当年6月1日起，由人保寿险、中国人寿、太平人寿、太保寿险、泰康人寿、新华保险6家人身险公司，在浙江省（含宁波市）和重庆市小范围开启开展专属商业养老保险试点，试点期限暂定一年。

如今仅试点8个月有余，银保监会便大力度开闸推广。从地区上，由浙江省（含宁波市）和重庆市扩大至全国范围；从可销售的险企数量上，由原先的6家增加到16家。

具体为：人保寿险、中国人寿、太平人寿、太保寿险、泰康人寿、新华人寿、太平养老、平安养老、国寿养老、长江养老、泰康养老、大家养老、新华养老、国民养老、人保养老和恒安标准养老。

《险企高参》注意到，16家险企中的国民养老处目前还筹建期。另外，国寿、人保、泰康、太平、新华和太保都是上的两家，所以实际上目前就9家。消费者可以通过上述险企的官网或其所属保险集团官网购买专属商业养老保险产品。

（图注：险企高参根据公开数据制作）

值得一提的是，《通知》还指出，各试点公司应当秉持长期经营理念，合理制定业务发展规划，有序推进各项工作。在坚决守住风险底线的前提下，持续创新产品，增强养老保障功能。要服务民生大局，积极探索满足新产业、新业态从业人员和灵活就业人员多样化需求。

这意味着，快递小哥、外卖骑手、网约车司机、网络主播等从业人员的养老难题有望得到解决。

《险企高参》了解到，这类灵活就业劳动者普遍没有签订正式的劳动合同，极有可能也没有参加城镇职工基本养老保险。而有了专属商业养老保险后，相关企业事业单位可以以适当方式，依法合规为上述人员头部提供交费支持。

对于此次《通知》的发布，业内指出，一方面，试点启动以来，总体运行平稳，社会反响良好，为试点区域扩大到全国范围打下良好基础。银保监会数据显示，截至2022年1月底，6家试点公司累计承保保单近5万件，累计保费4亿元，其中快递员、网约车司机等新产业、新业态从业人员投保近1万人。

另一方面，可见建设第三支柱养老保险的迫切性。数据显示，截止2020年底我国14亿人口总量中，65岁及以上人口占13.5%，老年抚养比高达19.7%5。人口老龄化成了热议话题的同时，长寿时代加快发展第三支柱养老保险，丰富养老产品供给与服务已经成为业内共识。

最高年化结算利率达6.1%，

踩踏万能险账户

专属商业养老保险是只以养老保障为目的，领取年龄在60周岁及以上的个人养老年仅保险产品。产品设计分为积累期和领取期两个阶段，领取期不得短于10年。产品采取账户式管理，账户价值计算和费用收取公开透明。

据业内专业人士介绍，目前市面上很多金融产品打着“养老”的旗号，但实际上并不具备养老的特征，都是一些短期的投资工具，与其他理财产品、基金投资没什么差别。而专属商业养老保险产品，则被监管明确了保险责任和退保规则。从各方面而言都比较正式。

作为一类保证不亏损的产品，专属商业养老保险的长期正向收益将使得账户资金稳健增值，可为风险偏好低的客户提供一种稳健积累养老金的途径。

专属商业养老保险产品方面，根据最初6家试点险企披露的首年收益情况显示：泰康人寿推出臻享百岁、太保人寿推出易生福、人保寿险推出福寿年年、中国人寿推出鑫享宝、新华人寿推出卓越优选、太平人寿推出岁岁今生。

以上6家险企，都为专属养老产品提供了稳健型、进取型两种不同风格的账户供消费者选择。其中，进取型账户2021年年化结算利率普遍在5%~6.1%之间，稳健型账户结算利率普遍在4%~6%之间。

以泰康人寿2021年7月上市的”泰康臻享百岁“为例。根据其官网披露的投资结算情况，进取型账户2021年年化结算利率为6.1%，稳健型账户结算利率为6%。可以看到，两个投资组合年化利率均超6%，而目前万能普遍结算利率也才5%，可谓是踩踏万能险账户！

（图注：险企高参根据公开数据制作）

最低保证利率方面，专属商业养老保险产品也较为可靠。根据6家首批试点险企披露的数据显示，对稳健型账户的最低保证利率在2%-3%之间，进取型账户的最低保证利率在0-1%之间，高档演示利率上限为6%。

银保监会评价指出，专属商业养老保险试点启动以来，总体运行平稳，业务规模稳步增长，试点公司积极创新产品和服务，为消费者提供了更多安全稳健的长期养老保障选择。

业内预测，此次《通知》的发布，将进一步打开养老保险的创新空间，未来将会有一批带有专属特色的养老新产品面市。此外，除险企外，银行、公募基金，券商也应该做好准备，积极参与到开发多样化的个人养老金产品中来。