车险市场一直处于不同形态的管制之中。如何破解盈利、规模的困局是在合规框架下各个公司持续的焦虑。本文试就供给需求之错配进行一些简单的探讨。

一、需求不得满足之怪现象

车险市场常年处于“一放就乱、一管就死”的状态之中。市场强需求和供给结构性阶段性过剩一直是一个难解的谜题。目前的车险管理，除了各地监管机构对于增速、结构、费用率、成本率的监管之外，还有一个基础的监管就是产品形态和价格的强监管。这样的价格体系下，因为无法突破，于是有的细分市场对于保险公司而言必然是一个亏损市场，保险公司视之如洪水猛兽避之唯恐不及，但是受限于交强险必须承保的法律要求，于是就出现了各种限制承保的怪现象。

最为典型的是摩托车保险，各家保险公司纷纷‌敬而远之，在各类小视频上，摩托车投保难是一个专门的话题，保险公司通过进行投保预约、现场验车、捆绑其他产品等等方式，设置了重重障碍，以引导消费者知难而退。而在中介黑市上，购买摩托车保险得加费都成了一个潜规则，哪个渠道能获得保险公司的政策开口，就获得了一个至高无上的寻租权力。保险之于消费者的稀缺和高贵，确属罕见。

与此类似的，诸如电动汽车保险、大货车保险都存在类似的投保难问题。保险公司的核保政策和“生命表”使得这些车类的保险一单难求。有统计，全国大货车只有30%能够获得商业险保障。特别是针对大货车的三者险，各家保险公司所能够提供的保额非常有限。

二、需求变形释放之怪现象

哪里有需求，哪里就会有供给，只不过形态会五花八门，有些板块会非常特殊，不一定能见得光，但是规模特别大，仿佛水面之下巨大的冰山。

代表性板块之一的就是“大货车统筹”，规范的保险无法满足之处，“非保险”就大行其道。

代表性板块之二是某些地方网约车的“路保”，以互助的方式承保网约车的违章行政处罚成本。当然是不可能被监管认可的，但是其野蛮生长不能小觑。

代表性板块之三是大货车超赔。这是一个需求极其庞大而畸形的保险市场。有些保险公司以货运险附加险、危险货物承运人责任险等形式承保大货车造成三者事故后交强险和商业险赔付之外的赔偿金，保额可以高达1000万。客观地讲，在人身损害赔偿金额逐年上涨，大货车恶性三者事故屡发的背景下，高额的大货车三者险是一个刚需，是大货车司机安居乐业的重要保障。因此，当规范的车险无法满足客户需求时，“变形”的非车险方案营运而生。这是一个庞大的市场，在很多省份，保费规模都高达数十亿。而且有趣的是，赔付率并不高，虽然保费每车只有1000余元，各地赔付率大多在20-40%之间，风险管控得当的渠道赔付率会更低。由此导致手续费水涨船高，这样的一个显然存在巨大合规问题的灰色市场，居然会以50-70%中介费用的水平大规模持续存在。“因为市场有需要，并且是广大底层人民有需求，社会责任所在，所以这样的市场不会被随便取缔”，有的从业者这样理解。

三、供给与需求的错位

市场显然无法出清，只能以特殊的形态予以调节。为什么会出现这样的情况？直接的答案有两个，一是产品和价格管制的刚性，二是从业者风险认知的限制。

目前车险产品的价格体系，框定了价格的上限，因此，当价格上限也无法覆盖风险水平时，供给不足自然会出现，摩托车保险是典型的例子。目前的车险的产品的类别也被限定，因此，即便当基于示范条款，价格可以支撑的前提下，如果价格过高，也会被以脚投票的消费者所放弃。某些大货车保险的问题源于此。如果可以将风险细分，给客户更多的选择，达成价格平衡的可能性就能增加很多。

从从业者的角度看，很多保险公司车险的管理者对于风险的认知是显然受限的。笔者不止一次地听到很多开展大货车保险的核保人员洋洋自得地讲述自己的风险控制秘籍“大货车三者险保额必须控制在100万以下”。笔者曾经有意地与部分车险核保人探讨过，基于其已经承保的数据，实际发生100万以上赔案的概率到底有多大？得到的结论往往是触发100万限额的赔案少之又少，那为什么不能提高三者保额？这种内在的逻辑矛盾一目了然，而当局者则迷途难悟，继续坚守那不必存在的屏障。与之对照的就是超赔市场畸形发育，保费低廉、赔付率良好而规模庞大。这种对比引人深思。

试想，如果有保险主体愿意放开货车商业险三者限额而配以合理的折扣系数，将畸形的超赔市场纳入规范的车险市场框架内，这是何样的竞争力？这又会是何样的利润率？然而没有人敢于突破，于是车险的供给不足依然存在，畸形的超赔市场依然发达。

四、供给侧改革的市场决定论

当消费者、从业者、监管者，无论是站在消费者权益保护、站在社会责任承担、站在行业秩序管理的角度，做出怎样的质疑和呼吁，其实问题的症结非常简单：市场化，产品的市场化、价格的市场化，风险选择的市场化。为供给侧松绑，市场的出清就很容易实现。出清价格即便不合理，也会在不断地供需互动中逐渐寻找到合理的平衡点。而不至于让市场上那么多的大货车裸奔，让那么多的保险公司纠结。

市场正在发生的另一个变化是，无人驾驶的逐渐发展，正在逐步替代司机，自动驾驶货车的占比正在不断提高。在并不遥远的未来，车险市场将逐渐被汽车厂家提供的产品责任险、产品质量保证险，以及针对司机的驾驶人员第三者责任险所瓜分瓦解。在这样的背景下，对车险产品价格进行强监管的意义就日渐苍白。

五、市场永生

我时常由衷赞叹市场的生命力。只要有需求在，市场会以各种形态肆意生长以满足需求，行业规范是必需的，但又往往是滞后的。

彼时彼地，让市场选择那些该发生的和该消失亏损的，在动态的合规框架下。